보장도 되고, 저축도 된다?
보험을 상담받으면 자주 듣게 되는 말이 있어요. 상담해주는 사람을 설계사라고 하는데, 어떤 보험을 얼마짜리로 들지 짜주고 계약이 성사되면 보험사에서 수당을 받아요.
"이 상품은 보장도 되고, 만기에 돈도 돌려받아요."
솔직히 끌리죠. 매달 보험료를 내는데, 안 쓰면 그냥 날리는 것 같으니까요. 돌려받을 수 있다는 말에 마음이 움직여요. 그런데 3화에서 배운 걸 떠올려 볼게요.
보험은 크게 두 종류였어요. 보장성 보험과 저축성 보험. 보장성은 위험에 대비하는 보험이고, 저축성은 거기에 저축 기능을 얹은 보험이에요. 3화에서 "소화기에 저금통을 붙인 거"라고 했죠. 이번 화에서는 그 저금통을 열어볼 거예요.
보험료가 어디로 가는지 다시 보기
5화에서 보험료 구조를 배웠어요.
보험료 = 순보험료(위험보험료 + 저축보험료) + 사업비
보장성 보험은 이 중 위험보험료가 대부분을 차지해요. 저축성 보험은 저축보험료 쪽이 두툼하고요. 나중에 돌려줄 돈을 쌓아야 하니까요.
여기까지는 괜찮아 보이죠. 문제는 사업비예요.
사업비라는 벽
저축성 보험은 보험료가 비싸요. 보장도 하고 저축도 해야 하니까요. 그런데 사업비는 전체 보험료에 비례해서 빠져나가요. 보험료가 크면 사업비도 커져요.
매달 30만 원을 저축성 보험에 넣는다고 해볼게요. 사업비는 가입 초기에 특히 많이 빠져요. 첫해에는 낸 돈의 절반 가까이가 사업비로 나가는 경우도 있어요. 설계사 수당, 계약 관리비, 마케팅 비용이 다 여기서 나가거든요. 해가 지나면 이 비율은 줄어들어요.
그래서 가입 후 1~2년 안에 해지하면 돌려받는 돈이 거의 없어요. 환급률이라는 걸 보면, 초기 몇 년은 납입한 돈보다 훨씬 적은 금액만 돌아와요. 10년을 넘겨야 원금에 겨우 근접하는 구조가 많아요.
수익률이라는 착각
"그래도 오래 유지하면 이자가 붙잖아요?"
맞아요. 저축보험료에는 이자가 붙어요. 그런데 이자가 붙는 대상이 내가 낸 전체 금액이 아니에요. 사업비를 뺀 나머지, 즉 실제로 적립된 금액에만 이자가 붙어요.
매달 30만 원을 저금통에 넣는다고 생각했는데, 실제로 저금통에 쌓이는 건 그보다 적어요. 일부는 보장에 쓰이고, 일부는 저금통을 관리해주는 사람 몫으로 나가거든요. 특히 첫해에는 그 몫이 크고요. 이자는 저금통 안에 남은 돈에만 붙어요.
그래서 20년을 유지해도 실질 수익률이 연 1~2%대에 머무는 경우가 많아요. 같은 기간 은행 예·적금과 비교하면 크게 다르지 않거나, 오히려 낮을 수 있고요.
그러면 왜 파는 걸까?
5화에서 배운 보험사 수익 구조를 떠올려 보세요. 보험사는 보험료를 모아서 투자해요. 저축성 보험은 보험료가 크니까, 보험사 입장에서는 굴릴 수 있는 돈이 커지는 거예요. 자산운용 이익의 원천이 되죠.
그리고 사업비도 커요. 설계사 수당도 보장성 보험보다 높은 경우가 많아요. 설계사 입장에서도 저축성 보험을 권유할 유인이 생기는 거예요.
그래서 "보장도 되고 저축도 된다"는 말은 뒤집어 보면 이런 뜻이에요. 같은 돈으로 보장만 사면 더 두텁게 살 수 있었고, 같은 돈을 은행에 넣었으면 더 많이 쌓였을 거라는 것.
보장과 저축은 분리하는 게 낫다
그래서 이렇게 나누는 편이 나아요.
보장이 필요하면 보장성 보험으로, 돈을 모을 생각이면 은행 예·적금 같은 방법으로. 한 상품에 둘을 섞으면 둘 다 어중간해지니까요.
예외도 있어요. 저축성 보험 중에는 오래 유지하면 이자에 붙는 세금을 면제받는 것들이 있거든요. 비과세라고 해요. 다만 조건이 붙어요. 10년 넘게 유지해야 하고, 매달 넣는 금액에도 한도가 있어요. 조건을 하나라도 못 지키면 10년을 채워도 세금이 붙고요. 이 혜택이 실제로 나에게 얼마인지 계산해본 뒤에 판단할 일이지, "돌려받으니까 좋다"는 느낌으로 들 일은 아니에요.
이미 가입했다면?
이미 저축성 보험에 가입한 사람이 많을 거예요. 그러면 "당장 해지해야 하나?"라는 고민이 생기죠.
먼저 확인할 건 해지환급금이에요. 지금 해지하면 얼마가 돌아오는지, 보험사 앱에서 볼 수 있어요.
여기서 헷갈리기 쉬운 게 하나 있어요. 이미 사업비로 나간 돈은 유지하든 해지하든 돌아오지 않아요. "낸 게 아까워서" 붙잡는 건 판단 기준이 못 돼요.
봐야 할 건 앞으로예요. 남은 기간 동안 더 낼 보험료를 다 더한 금액과, 만기에 받을 환급금을 비교해보세요. 앞으로 낼 돈 대비 돌아올 돈이 은행에 넣는 것보다 나은지. 이게 유지와 해지를 가르는 기준이에요.
이번 화 정리
- 저축성 보험 = 보장 + 저축. 하지만 사업비가 커서 실제 적립액은 납입액보다 적음
- 초기 해지 시 환급금이 거의 없고, 10년 이상 유지해야 원금 근접
- 실질 수익률은 연 1~2%대. 은행 예·적금과 비슷하거나 낮을 수 있음
- 보험사는 저축성 보험으로 자산운용 규모를 키우고, 설계사 수당도 높음
- 보장은 보장대로, 저축은 저축대로 분리하는 게 효율적
- 이미 가입했다면 낸 돈이 아니라 앞으로 낼 돈과 앞으로 받을 돈을 비교해서 판단
저축성 보험은 여러 함정 중 하나일 뿐이에요. 다음 화에서는 나머지를 한자리에 모아볼게요.
보험과 리스크
보험의 구조와 리스크 관리
